Страхование ответственности заемщиков для невозвращение кредита


План

Вступление 2

Раздел 1 Источника информации о страхователе. 3

Раздел 2 Природа кредитного риска 6

Раздел 3 Определения кредитного риска 10 3.1 Качественный деление кредитного риска 10 3.2 Количественный деление кредитного риска 16

Раздел 4 Оосбливости страхования ответственности заемщика около неповеренення кредите для Украине. 20

Выводы 24

Список использованной литературы 25

Вступление

Во взаимной связи между кредитором и заемщиком любимец их общего интереса - доверие – порождает разные законодательно-экономические ситуации: дабы должника – обязанность повернуть одолженные ресурсы, а дабы кредитора право искать их возвращения в перед согласованных объеме и сроке.

Невыполнение этих договоренностей угрожает кредитору финансовыми убытками, которые могут замечаться объектом страхования с целью защиты имущественных интересов кредитора. В случае страхования ответственности заемщика для возвращение кредита также действительно осуществляется забор интересов кредитора, все не прямо, а опосредствовано – вследствие защиту заемщика.

Таким чином, главный опасность кредитной операции проявляется материально в неуплате долга, а юридически в невыполнении обязательств. На основе зарубежного и отечественного опыта страхование кредитного риска было отнесено к страхованию ответственности. Необходимым условием возникновения ответственности является случай наступления страхового случая и доход в результате его риска неплатежеспособности. В современной страховой практике страховой зрелище определяется как положение возникновения ответственности относительно убытков вследствие кредитных операций - неплатежеспособности должника

На украинском страховом рынке страхования кредитов в форме добровольного страхования ответственности заемщиков для невозвращение кредита появилось как неофит качество страховой защиты против намедни – в конце 80-х годов. Он приобрел для несколько лет широкого развития и популярности между клиентов банка вследствие свою доступность и экономическую выгоду.

В условиях кризисной ситуации в нашей стране страхования ответственности заемщика для возвращение кредита является одним из основных инструментов стабилизации непрерывности процесса общественного воссоздания. Этот качество страхования действительно защищает вследствие риска банкруцтва в той либо второй мере обе стороны кредитного соглашения. Фирма-кредитор благодаря страховому покрытию может покрыть значительную порция задолженности применительно кредиту накануне банком, а банк в свою очередь для счет этих средств частично возмещает приманка убытки.

В дальнейшем в курсовой работе довольно уделено особенное благоговение рассмотрения проблемы определения кредитоспособности и финансовой стойкости заемщика и оценки кредитного риску, какой берет для себя страховщик . Это объясняется тем, сколько кредитный опасность является объективной экономической основой данного вида страхования.

Раздел 1 Источника информации о страхователе.

Процесс андерайтингу должен завязываться с получения довольно полной картины возможностей страхователя, его финансового положения. Для достижения этого должна использоваться информация из разнообразных источников.

Справки, которые предоставляются самим клиентом

Во многих странах около установленные страховых отношений страховщик предлагает клиенту сообщить назову его банка и нескольких постоянных деловых партнеров, сумму кредита, обеспечение для невозвращение которого должна замечаться застрахована и приемлемый дабы него величина тарифа. Эти данные, а также обстановка клиента заносятся в анкету, которая является первичным документом дабы установления отношений между страхователем и страховщиком

Банковские справки

Для получения более расширенной информации неестественный уровне надежности клиента менеджеры страховых компаний прибегают в первую очередь к услугам банков . Во многих банках разработана собственная концепция градации предприятий для степенью надежности . Ниже наводится универсальная схема, которая используется в большинстве банковских и небанковских финансово-кредитных учреждениях .

Первая качество “А” .незначний риск

К этой группе относятся правительственные организации, организации, которые финансируются весь для счет государственных средств, национализированы промышленные предприятия, высшие учебные заведения, которые финансируются государством, коммерческие компании национального уровня. Но надо заметить, сколько выбор компаний в данную категорию должен исполняться для основе полной информации неестественный их реальном финансовом положении . Солидное ответ и авторитет компании в прошлом не является гарантией вечной кредитоспособности . Поэтому всякий клиент, какой попал к данной группе должен иногда прорезаться тщательную проверку финансового положения

Категория “Б” Обычный коммерческий опасность К этой группе относятся стабильные компании, финансовое положение которых в движение довольно длинного периода времени является стойким . Для этих компаний характерное недостаток проблем из оплаты счетов . Дебиторская и кредиторская задолженность не превышают палец высота применительно отрасли и хорошо деверсификовани. Попадают в эту группу как обыкновенный после определенного периода успешного функционирования для рынке. Категория “В” Клиенты склонны не раскошеливаться счета

В эту группу попадают относительно стабильные организации все для которыми наблюдались проблемы с уплатой счетов либо определены задержки в решении этих вопросов. Иногда считается, сколько клиенты данной категории беспричинно же стабильны как и клиенты предыдущей категории. Однако дополнительный опасность в данном случае довольно связан с достоверными отсрочками в возвращенные клиентом кредита и уплаты для пользование им

Категория “Г” Значительный риск

Причиной заноса фирмы к данной категории риска является их имеющаяся либо прогнозируемая финансовая слабость.Это область, которая способна останавливаться источником значительных финансовых потерь, потому она нуждается в повышенном внимании.

Категория Д Неприемлемый риск

В эту категорию попадают массив клиентов настолько слабых в финансовом аспекте и настолько нестабильных в вопросах платежей, сколько страховой компании остается либо отказать в предоставлении услуг, либо предложить самые жесткие условия контроля для деятельностью в пробел осуществления страхового соглашения .треба выговаривать также, сколько большинство фирм зтикаються со временными финансовыми трудностями потому в большинстве случаев перевод для этом основании их к более низкой категории являются нецелесообразными . Решением этой проблемы является прибавление к букве, которая определяет группу риска буквы “Х”.

Рекомендации партнеров

Это косточка около с банковскими справками как обыкновенный рассматривается с определенной судьбой скептицизма . Это связано с тем сколько некредитоспособной заказчик колебание ли довольно цитировать для партнеров, которые должны любовь давать не безгранично приятную информацию. При анализе данного источника информации надо учесть следующие моменты :

Если партнером безгранично известна имя с солидной репутацией то к мнению менеджеров этой фирмы стоит прислушиваться

Если в качестве рекомендодавця выбранная неизвестна имя – стоит выяснить ее положение и репутацию для рынке.

Стоит выяснить наличие скрытых связей между заемщиком и фирмой к которой обратились для рекомендацию

Подавая иск о репутации фирмы надо заботиться с формой запитая . Она должна замечаться вдруг довольно содержательной компактной и удобной дабы заполнения

Другие фирмы, которые предоставляют рекомендации

Информация из этого источника является безгранично ценной в плане проверки рекомендации лиц, указанных заемщиком, особливо в тех случаях если дозволительно исполнять ожидание о необъективности полученных рекомендаций

Конкуренты

Это третий лига лиц которое может замечаться использовано менеджером страховой компании в поисках информации и он является достоверный потенциально наиболее ценным. В данном случае имеются в виду не конкуренты страхователя, а конкуренты страховщика . Дана клиент распространенная в первую очередь в США . В этой стране перед проводом Национальной ассоциации управления кредитом несколько единовременно в год проводятся собрания кредитных менеджеров и менеджеров страховых компаний страны . Эти встречи способствуют установлению личных контактов между менеджерами и формируют благоприятную атмосферу дабы доверчивого обмена информацией .

Годовые и промежуточные отчеты компании

Это один из наиболее безнаказанно оцениваемых и самых дешевых источников информации о кредитоспособности компании чьи акции котуються для фондовой бирже. Отчет всякий компании акции какой котуються для рынке может замечаться безвозмездно получен вследствие регистратора компании. В большинстве случаев отчеты являются источником довольно полной информации о деятельности компании в целом ее филиалов и подразделов . Они содержат достаточное мера показателей коэффициентов и другие данни, сколько довольно в прелести около анализе положения заемщика. Комментарии прессы

Существенным дополнением древле вышеупомянутых источников информации являются публикации в прессе. В данном случае сей косточка дозволительно разделить для 3 части : публикации в профессиональных изданиях, публикации в общих изданиях, публикации для страницах “ желтой прессы “. Каждое век освещает назначенный поля деятельности компании . Игнорирование одной части в интересах других делает общую картину неполной . Другой комиссия насколько дозволительно верить отдельным изданиям каждому конкретному случаю. Очевидно, сколько информация подана для страницах прессы является субъективной и отбивает либо догадка автора статьи либо политику издания вообще. Поэтому информация из данного источника не может замечаться основой анализа, а лишь может замечаться использована в качестве дополнительный, внешний вещь .циннисть публикаций также заключается в книга сколько они отображают беспокойный компании во времени и есть помогать встречать нужную информацию для прошлые периоды .

Отчеты брокеров фондовой биржи

Фондовая биржа это наиболее порядочный к изменениям институт рынка . Исходя из информации брокеров дозволительно готовить реальные оценки и проныры финансового положения заемщика. Завершая пошиб данного вопроса надо заметить, сколько не бывает лишней информации о заемщике : около анализе ризикованости каждой конкретной операции аналитик банка должен собрать как дозволительно расширено досье для сво потенциального клиента . Вопрос лишь стоит в книга либо всей информации, которая собрана, дозволительно верить и ежели верить то в какой мере .

Раздел 2 Природа кредитного риска

Риск - неотъемлемая составная порция человеческой жизни. Он порождается неопределенностью, отсутствием довольно полной информации о событии либо явлении .та невозможностью прогнозировать развитие событий . Риск возникает тогда если приговор выбирается из нескольких возможных вариантов и перевелись уверенности, сколько оно эффективнее всего.

Можно брать приговор и влагать действия направленные для убавление риска все избавиться вследствие него невозможно. Ситуации если отсутствует опасность в экономике почти не встречаются . Большинство ситуаций которым принадлежащий опасность безгранично трудно прогнозируемыми и контролируемыми потому устранить опасность весь почти мочь . Это является причиной того, сколько даже идеальные с первого взгляда решения приводят к убыткам. В одночас опасность следует испытывать как личный элемент процесса существования организации для рынке . Фактически ежели главный целью функционирования организации есть максимизация прибыли то он (прибыль) является вознаграждением для удачно взятый для себя риск. Напрасно было желание надеяться, сколько получение более либо менее значительных прибылей не связано с серьезным риском. Как отечественная беспричинно и зарубежная качество уделяет бездна внимания определению срока “ опасность ”. Чаще всего встречаются такие определения риска :

Достоверность убытков либо потерь

Вероятность неудачи либо потерь, сколько связано с конкретным направлением действий

Вероятность нежелательного события

Риск в деловых операциях – это объективно субъективная экономическая категория, которая отбивает достоинство успеха (неудачи ) в достижении целей с учетом влияния контролируемых и неконтролированных факторов около наличии прямых и обратных связей. Проблемы риска должны рассматриваться и учитываться как около разработанные стратегии, беспричинно и в процессе выполнения оперативных заданий. В каждой ситуации, которая связана с риском появляется комиссия : сколько означает разумный риск, где предел, какой отделяет разумный опасность вследствие неумного. Определение такого предела не может замечаться правильным без понимания причин возникновения риска весь и его скопление в движение последнего периода развития человечества . Основные из них следующие : 1. В последнее век развитие общества приобрело безгранично большие скорости в первую очередь вследствие научно технический прогресс. Была создана нужда в неодинарном, быстром решении вопросов, которые появляются накануне человечеством. Принципиально новые пути решения задач для творческом уровне, вынудили прилагать методы и приемы к которым вторично отродясь и никто не удавался, естественно, сколько для основании этого появился и уместительный опасность воздерживаться неудачу .якщо зрел оценивать такие факторы как нужда решения проблемы быстро качественно не традиционно, всевозрастающее мера населения и впопыхах ниспадающее мера пригодных к использованию ресурсов то дозволительно понимать следующую причину риска 2. Для того, дабы жить воздерживаться предоставить своим действиям предпринимательской расцветки то есть : независимость нестандартность действий, самонадеянность изобретательность, ориентация для максимально статочный успех. На современном этапе первенство этого вопроса понимает всетаки большее мера людей, потому не удивительно, сколько в их действиях начинают являться вышеназванные признаки, которые и порождают возвышение уровня риска вообще.

3. Среда деятельности человечества всетаки больше приобретает рыночного характера, это порождает безгранично жесткую конкуренцию около которой естественным становятся факты численных банкруцтв и краха .

4. Также безгранично важной является вопрос роста глобального риска, то есть уничтожение человечества в результате собственных действий.

Следовательно рискованной ситуации присущи такие основные признаки :

Наличие неопределенности

Существование альтернатив и нужда выбора

Возможность оценить имеющиеся альтернативы

Заинтересованность в результатах выбора Один из важнейших принципов кредитования заключается в возвращении предоставленного кредита в четко обусловленные сроки. Соблюдение этого принципа является залогом успешной деятельности всей экономической системы. Полностью очевидно, сколько около страховании ответственности заемщика для возвращение кредита накануне страховщиком становится вопрос неопределенности того либо довольно это доверие возвращено подходящий и более того либо довольно его возвращено вообще. Отсюда выплывает, сколько главный задачей около данном виде страхования главный задачей является перемена неопределенности в четко выраженный опасность и его детальный анализ. Следовательно кредитный опасность дозволительно определить как вероятность полной либо частичной потери средств, выданных в доверие . Следует отметить, сколько кредитный опасность формируется из нескольких беспричинно действующих видов риска .

Большинство страховых компаний и коммерческих банков Украины древле недавнего времени около оценке кредитного риска учитывали лишь один из возможных его источников – финансовые возможности заемщика ( беспристрастный опасность связан с заемщиком ) . Практика показала - некоторый заемщики не возвращают кредиты не потому, сколько не имеют возможность, а потому, сколько не желают этого делать. Особенное благоговение в условиях кризиса в нашей стране следует также уделять влиянию для кредитный опасность риска возникновения форс-мажорных обстоятельств. Также следует учитывать, сколько в чистом виде риски не встречаются, они накапливаются и коррелируют между собой, образовывая системный риск. Дан подход к формировании кредитного риска как системы рисков учтены в структуре кредитного риска, которая приведена в Рисунке №1. Рисунок № 1 Структура кредитного риска

Раздел 3 Определения кредитного риска 3.1 Качественный деление кредитного риска

При качественной оценке риска безгранично важными являются вопросы о форме собственности страхователя (заемщика ) и цели для которых довольно использован кредит. Совмещая конец получения кредита и нрав ведения бизнеса страхователя страховая лига уже может в известной мере определить способна ли она принять для себя дан опасность либо перевелись и в каком объеме. Но надо заметить, сколько перевелись стандартных схем какие желание определяли, сколько думать краткосрочный доверие дабы закупки и перепродажи товаров дабы розничного торгивця менее либо более более рискован чем доверие для закупку производственного оборудования машиностроительным заводом. Все зависит вследствие каждого конкретного случая, вследствие уникальности либо стандартности проекта какой довольно финансироваться для счет кредита . Это объясняется тем, сколько дабы стандартных ситуаций риски либо гораздо более низкие либо хорошо просчитанные чем дабы нестандартных, в условиях которых страховая лига может столкнуться со многими трудностями в определенных степени риска, дохидности и приемлемости страхового соглашения .

Оценка деловых рисков, способных замедлить возвращение долга Очень большое выходка для кредитный опасность имеет деловой опасность с которым в процессе ведения дела встречаются страхователи (заемщики ). Данный опасность вытекает с того, сколько лига иногда не может завершить веление своих активов, которое может замечаться связано со многими факторами : беспокойный компании, нрав отрасли и ин .( Таблица № 1 )

Таблица № 1 Факторы влияния для финансовое положение заемщика Несовершенный менеджмент

Причина – порча глубокой и разносторонней управленческой экспертизы, неудовлетворительные здание финансов и планирования, общая некомпетентность. Как обыкновенный быстро росши фирмы сталкиваются с проблемой управления, которое не способно овладевать всетаки детали хозяйственного процесса

Неадекватный первичный капитал

Причина – недоцинка починаючими фирмами стоимости бизнесу в котором начинается их деятельность, а также неверное постановление сроков окупаемости вложенных в бизнес денег. Дана вопрос как обыкновенный признается фирмами слишком поздно, если акционерный деньги исчерпанно, а с получением кредитов существуют определенные проблемы .

Высокие темпы роста объема реализации продукции

Когда лига безгранично быстро увеличивает темпы реализации это как обыкновенный приводит к потере контроля над пидбором покупателей и необращению внимания для их платежеспособность. Поэтому растет опасность несвоевременной оплаты либо весь неоплаты продукции.

Конкуренция

При выходе для новые рынки, а также около отстаивании старых имя может столкнуться с настолько сильными конкурентами, сколько довольно вынуждена ПРЕКРАТИТЬ СВОЮ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ ИЛИ ДАЖЕ ОБАНКРОТИТЬСЯ. . Колебание в экономике

Большинства мелких фирм не имеют довольно ресурсов дабы противостояния последствиям спадов и депрессий

Перечислены факторы, которые влияют для ухудшение хозяйственной деятельности заемщика действуют автономно, беспричинно вследствие страховой компании . Но руководство СК зная слабые стороны заемщика, может и надлежит дать соответствующие рекомендации, которые помогут предотвратить доход некстати возвращенных заемов. Главным заданием научно обоснованного управления рисковыми операциями страховой компании является постановление степени допустимости и оправданности того либо другого риска и принятия практического решения, направленного либо для использование рисковых ситуаций, либо для выработку системы средств, которые уменьшают опасность возникновения убытков вследствие проведения той либо второй операции.

Экономико статистический деление уровня кредитоспособности

Расчет финансовых коэффициентов

Ценность этого анализа заключается в сравнении разнообразных цифр, которые касаются соглашений для определенную дату, все воздерживаться помнить, сколько бизнес это беспокойный которая находится в постоянном движении, в то век если финансовая отчетность показывает положение вещей для определенную дату . Поэтому дабы определения реальной картины а также тенденций развития воздерживаться прилагать статистические методы, которые базируются для сравнении, тех же цифр той же деятельности с данными прошлых периодов . Статистическое параллель одного отчета с другим называется отношением . либо коэффициентом, параллель коэффициентов разных периодов определяет тенденцию развития.

В мировой практике выделяют пять групп финансовых коэффициентов : ( Ликвидности, Эффективности либо активности, Финансового левераджу, Операционные и прибыльности, Рыночные )

Коэффициенты ликвидности

Если принять, сколько : 1. Оборотный деньги = Текущие активы – Дебиторская задолженность 2. Оборотный деньги = Деньги Товарно-материальные запасы то дозволительно получить, сколько : 1. Текущие активы = Оборотный деньги Дебиторская задолженность 2. Текущие активы = Деньги ТМЗ Текущая дебиторская задолженность 3. Высоколиквидные активы = Текущие активы - ТМЗ

Отсюда дозволительно поймать коэффициенты ликвидности, которые показиватимуть достоинство мобильности разных активов клиента, которые обеспечат своевременную оплату им собственной задолженности . То есть в числитель формулы могут замечаться поставлены : ( Текущие активы, Оборотный капитал, Высоколиквидные активы )

Суть подстановки разных активов заключается в выяснении зависимости ликвидности предприятия вследствие определенного вида актива . Это делается вследствие либо простого сравнения полученных значений показателей ликвидности либо вычета дисперсии либо середнеквадратичного отклонения этих значений . Но около использовании этого показателя в анализе дозволительно столкнуться со многими проблемами . Во-первых это то сколько лига из активов ( даже ежели они принадлежат к одной группе ) имеет разнокалиберный высота ликвидности .тобто они с разной скоростью и эффективностью могут замечаться конвертированы для деньги .виришити эту проблему дозволительно следующим образом :

Где N – частица стоимости актива которую дозволительно получить около немедленной реализации актива для рынке . Это показатель зависит в первую очередь вследствие спроса для назначенный качество актива для рынке .

Также решениям этой проблемы может замечаться применение биржевых цен около постановление стоимости активов.

Коэффициенты эффективности управления активами

Обиговисть товарно-материальных запасов

Возникает две проблемы около определении и анализе данного коэффициенту. Во-первых, продажа происходит для рыночными ценами . Поэтому ежели запасы сохраняются будучи исчисленными применительно цене себестоимости, рассчитанная величина превышает действительное авторитет . Поэтому более целесообразно было желание извлекать либо достоинство проданных товаров в числителе либо сообразно рыночную достоинство запасов в знаменателе. Во-вторых, сбыт происходит в движение года, а запасы фиксируются для определенную дату . Поэтому ежели беспокойный компании имеет сезонный характер, либо имеются существенные колебания в объеме запасов воздерживаться извлекать средние показатели.

Количество дней к получению задолженности

Этот показатель выражает собой среднее мера дней которая проходит между реализацией товара и получением для него денег. Необходимость у расчета является безгранично существенной если лига имеет безгранично уместительный залежь товаров и мочь как определить пробел для какой поступают деньги для товары. Но даже ежели лига имеет глупый залежь она может сравнить сей показатель с нормативным .

Обращение основного капитала

Данный коэффициент показывает эффективность использования основных производственных фондов. Основной проблему анализе есть то, сколько со временем вследствие инфляционные процессы достоинство фондов изменяется и воздерживаться извлекать систему индексов дабы параллель стоимостей имущества приобретенного в разные часовые периоды. Еще одной проблемой является вопрос выбора стоимости имущества которая довольно использоваться около подстановке в коэффициент : первобытная, остаточная либо восстанавливаемая . Очевидно, сколько бухгалтера фирм дабы составления привлекательных отчетов дабы обсчета данного коэффициенту используют тот показатель, какой является меньше для данное время, - это даст помогать искусственно увеличить его значение

Обращение общей стоимости имущества

Понятно сколько дабы анализа использования ресурсов предприятия показателя обращения основного капитала маловато, потому сколько он не учитывает активы, которые не входят в его численность . А из-за того, сколько удельная частица данных активов для многих предприятиях безгранично значительная - целесообразно извлекать показатель обращения общей стоимости имущества ., сколько даст помогать понимать эффективность использования имущественного комплекса предприятия в целом.

Товарно-материальные запасы в днях оборота

Данный показатель отображает среднее мера дней в движение которой запасы находятся в обращении . Фактически это является аналитическим дополнением к показателю обращения товарно-материальных запасов.

3. Показатели финансового левереджу

Задолженность к активов ( Степень зависимости вследствие кредиторов )

Показатель данной группы отображает достоинство зависимости фирмы вследствие финансирования со стороны кредиторов . В достоинство вследствие показателей ликвидности в данном случае учитывается общая итог долга, которая включает кроме текущей задолженности вторично и долгосрочные обязательства фирмы.

Покрытие выплат применительно процентам доходами компании Экономическое предмет – даровитость предприятия для счет собственной прибыли раскошеливаться проценты применительно долговым обязательствам. При вычислении показателя следует учитывать особенности законодательства, которое определяет источники уплаты процентов . Существует два варианта : платятся проценты с прибыли древле вычета налога для польза либо после, в соответствии с вариантом назначенный качество довольно вылечивать и числитель формулы расчету показателя.

4. Показатели прибыльности

Коэффициент дохидности применительно сбыту

Измеряется величина дохода какой принесла действие товара для 1 денежную единицу .

Основной коэффициент дохидности

Этот коэффициент показывает помогать активов фирмы давать барыш без учета влияния для сумму доходов налогов и левереджу

Коэффициент прибыльности имущества после вычета процентов и налогов

Фактически назначенный показатель является конечным мерилом эффективности ведения бизнеса. Он показывает сколь 1 денежная единица вложенная в вертеться принесла чистой прибыли, которой имя может безнаказанно вылечивать .

Приведены показатели прибыльности основными, сколько используются в банковских практике дабы оценки кредитоспособности клиента . Фактически дозволительно отпускать прибыльность любого актива фирмы. Основной проблемой около этом довольно выделение части прибыли которую принес именно сей актив.

5. Рыночные

Данную группу показателей целесообразно отпускать в случае, если имя является акционерным обществом и ее акции безнаказанно продаются и покупаются для рынке ценных бумаг.

1. Доход для одну акцию 2. Дивидендный барыш для одну акцию в процентах 3. Отношение цены акции к прибыли для нее

Показывает сколь инвесторы желают раскошеливаться для 1 денежную единицу дохода.

4. Отношение рыночной стоимости акции к ее балансовой стоимости

Эти коэффициенты служат показателями того, сколько думают инвесторы о прошлой деятельности компании и перспективе ее будущего развития. Они находятся в беспристрастный связи со всеми перед рассчитанными. Если коэффициенты управления долгами, ликвидности, прибыльности находятся для должном уровни, то тогда относительные показатели рыночной стоимости будут высокими.

6. Показатель экономически выгодной дополнительной стоимости

Выделение отдельного показателя связано с нетрадиционностью подхода к его расчету. Этот показатель является мерилом эффективности текущей деятельности фирмы, целесообразности ее расходов для личный деньги . Он рассчитывается вследствие добавления к чистому доходу суммы удержанных налогов и вычитанием всех расходов сколько понесла фирма.

Анализ полученных финансовых коэффициентов

Следует заметить, сколько деление относительных показателей не всего обеспечивает полезной информацией относительно операций фирмы и ее финансового положения, все он имеет также специфические проблемы, которые нуждаются в осторожности и рассудительности. Некоторые из них преличени ниже :

Много фирм осуществляют приманка операции вследствие филиалы, представительства и подразделы во многих отраслях .

Инфляция

Сезонность

Мошенничество около составлении отчетов

Разные методы ведения учета приводят к разным результатам

Трудно дать единодушную оценку значению показателя : “хорошо“, “отлично” либо “плохо”

Трудно определить какой-либо агрегатный показатель .

Основной проблемой применения в анализе финансовых коэффициентов является то сколько действительно сами применительно себе они несут ограниченную информацию . Полностью выполнить приманка функции они могут лишь в сравнении. По моему мнению существует 4 направления сравнения показателей : ( с аналогичными основных конкурентов, со средними применительно отрасли, из наилучших и наихудших фирм отрасли, с собственными для предыдущие периоды ). Для анализа кредитоспособности клиента аналитику банка важнейшей довольно параллель со средними показателями применительно отрасли и собственными показателями фирмы для прошлые периоды . При сравнении с собственными предыдущими показателями безгранично важным является выявление тенденции которая сформировалась у клиента для последние 3-5 лет . На основе этих данных дозволительно с вследствие корреляционно регрессионного анализа установить прогнозные показатели для ближайшее будущее . Для выполнения такого анализа безгранично удобным является коллекция финансовых и статистических функций табличного процессора Excel фирмы Microsoft. При сравнении со средними показателями применительно отрасли дозволительно обнаружить эффективность использования собственных и привлеченных ресурсов клиентом в сравнении с аналогичными предприятиями . Вообще надо отметить, сколько всего для основе полученных показателей возбраняется брать приговор неестественный уровне ризиковости кредитной операции . Эти показатели должны замечаться одной из составных частей информационного комплекса, какой используется около определенные уровня ризикованости кредитной операции .

3.2 Количественный деление кредитного риска Метод аналогий

Для анализа риска которым обременена действие страхования ответственности заемщика, полезными могут останавливаться косточка о последствиях влияния неблагоприятных факторов риска подобных для сутью кредитных операций, которые были выполнены раньше. Так для Западе достоверный в специализированных изданиях публикуются комментарии к тенденциям в важнейших зонах риска. По этим данным дозволительно исполнять определенные выводы общего характера . При использовании аналогов применяют базы косточка и знаний относительно факторов риска. Эти базы создаются для материалах из литературных источников, поисковых работ, а также вследствие опроса специалистов.Получении данни обрабатывают с вследствие корреляционного анализа для любимец выявления зависимостей и причин с целью учета потенциального риска во век новых кредитных операций . Следует отметить, сколько большинство экспертов считают, сколько даже в самых простых и самых известных случаях неудачного кредитования довольно трудно создать довольно исчерпывающий и реалистичный реестр сценариев возможных неудач . Для большинства возможных неудач и предопределенного ими риска характерны такие особенности :

Причины наслаиваются одна для другую, имеет местность долгий пробел их вызревания Эти неудачи качественно отличаются между собой

Их действие проявляется как итог сложной суперпозиции ряда негативных причин.

Экспертный метод оценки кредитного риска

Анализ ситуации, которая сложилась в страховой сфере, свидетельствует, сколько большинство компанийв испытывают финансового краха вследствие слишком рискованную политику приняття для себя рисков. Немало страховых компаний имеют сегодня убытки потому, сколько занимались страхованием коммерческих структур, которые строили приватный бизнес для инфляционных процессах. Причина этого – в низком профессиональном уровне менеджмента СК, в частности в том, сколько перевелись научно обоснованной методики оценки кредитоспособности и риска невозвращения ссуд и . в результате, выбору клиентов дабы страхования, а также в том, которое бракует специалистов, компетентных в подготовке и принятии решений о приемлемости и условиях страхования кредитования. Специфика кредитного риска заключается в том, сколько его безгранично трудно вычислить с вследствие математического аппарата и выразить в цифрах. Это объясняется тем, сколько существует большое мера факторов, которые формируют кредитный риск, и выходка большинства из этих факторов дозволительно оценить лишь для логическом уровне, а выражению математически они не подлежат. При оценке риска многократно воздерживаться делать специфическими качественными оценками, которые не поддаются формальному описанию и документальному оформлению .

Известно, сколько источником кредитной информации является как официальная отчетность клиента беспричинно и неформальные данни . Они представлены в основном качественными показателями, такими как букет управления и беспокойный руководства фирмы имя руководителей, вплоть древле их морального лица, надежность внутрифирмового контроля, обоснованность решений, которые принимаются для фирме, соблюдения закона и договорных обязательств, положение платежной дисциплины, учета, отчетности, перспективы развития предприятия и бездна другого. Есть бездна методов дабы определения влияния отдельных факторов для образование кредитного риска, то есть в принципе вероятно оценить кредитный опасность из отдельных сторон, а итак одну агрегатную оценку для математическом уровне практически мочь из-за того, сколько факторы влияния имеют разную природу. В этом случае воздерживаться извлекать экспертный метод оценки какой базируется для опросе мнений определенного количества специалистов ( экспертов ) с последующей обработкой полученных результатов . Этот метод дает помогать объединить результаты анализа отделенных факторов и опыта экспертов из отмеченного вопроса. В практике страховых компаний мира, а в последнее век и в практике отечественных, многими экспертами в виде схемы анализа применяется обыкновенный шести “Си” (Таблицы № 2) .: Character (характер заемщика) capacity( финансовые возможности) capital ( капитал, денежные имущество ) collateral ( заклад ) condition ( общеэкономические условия ) control ( контроль ) . Каждый из разделов отмеченных выше характеризует определенную сторону беспокойный заемщика и

Таблица № 2 . Схема проведения кредитного анализа ( обыкновенный шести “СИ” )

Характер

Способность

Денежные средства, капитал

Обеспечение

Общеэкономические условия

Контроль

Кредитная летопись клиента

Дееспособность клиента и гарантов

Продажа, прибыль, дивиденды в отчетном периоде в сравнении с прошлыми

Право собственности для активы

Рейтинг в отрасли, порция рынка

Банковское законодательство

Опыт работы других кредиторов с клиентом

Наличие уставных документов

Обеспеченность собственными средствами

Срок здание активов Конкурентноздатнисть

Правила кредитование

Цель заема

Характеристика клиента: юридический статус, основатели, основная беспокойный и тому подобное.

Наличие ликвидных резервов

Остаточная стоимость

Чувствительность к изменениям

Наличие у клиента необходимой документации

Опыт клиента в составлении планов и прогнозов

Кредиторская и дебиторская задолженность

Долги, ограничения

Условия для рынке труда

Кредитная заявка и договор

Кредитный рейтинг клиента

Структура капитала и высота левереджу

Обязательство для лизингом и заведения

Влияние инфляции для клиента

Информация посторонних экспертов о прогнозируемых изменениях в экономическом положении.

Наличие между руководителей лиц из правом второй подписи

Контроль для расходами

Наличие страхования

Долгосрочные прогнозы дабы отрасли и клиента

Динамика цен для акции

Гарантии

Наличие аудиторского вывода

Банк клиента

Качество управления

Судебные санкции

Последние изменения в учете

Налоговые санкции Потребность в фин. ресурсах

Для экспертного порядок отличительный благородный высота субъективизма . Иногда эксперты не могут даже объяснить почему они принимают определенное решение, потому сколько действие анализа около экспертном методе находится в большинстве случаев в сфере интуициии эксперта. Но не благодаря этого дозволительно определить основные моменты, которых придерживаются большинство экспертов в процессе анализу :

Отбор значимых факторов

На этом этапе критик формирует базу данных которая может быть из массивов информации, сколько торчком либо опосредствовано касается объекта исследования . К таким массивам может обращаться : данни собранные вследствие использования каналов кредитной информации о страхователе ( репутация, достоинство ответственности все др.) данные получены вследствие математического анализа кредитоспособности страхователя данные получены вследствие сопоставлении с похожими случаями в страховании результаты математического анализа уровня ризикованости страховой операции с применением компьютерной техники общие весть о состоянии экономики и определенных отраслей хозяйства

Выбор решающего правила для основе значимых факторов

Оценка значимости факторов и принятия решения для основе полученного общего правила.

Наличие большого количества факторов требует вследствие эксперта исправлять их, предоставив каждому определен высота значимости, какой применительно мнению эксперта довольно отображать достоинство влияния данного фактора для систему весь . Также высота значимости отображает достоинство доверия эксперта определенной информации и источнику из которой она поступила .як обыкновенный критик ранжуе факторы для степенью значимости и для основе такого ранжування и избранного решающего правила проходит принятие решения .узагальнюючи выше сказанное воздерживаться отметить, сколько действие принятия решения о приемлемости соглашения. Страхование ответственности заемщика действие сложен и многогранен . Однако в реальной хозяйственные ситуации дабы принятия решений отводится безгранично капелька времени. Этим предопределена нужда автоматизации указанной процедуры принятия решений, наиболее рациональной реализацией которой является разработка экспертной системы поддержки принятия решений о страховании. Но надо помнить, сколько конечное приговор для человеком, потому вопрос определения уровня кредитного риска и принятия его для страхование это применительно большей части вопрос высокопрофессиональных злостно подготовленных кадров .

Раздел 4 Оосбливости страхования ответственности заемщика около неповеренення кредите для Украине.

Данное страхование является одной из двух форм страхования кредитного риска ( второй формой является добровольное страхование риска непогашения кредита ). В Украине страхования ответственности заемщика около неповерення кредите является добровольным и регулируется Законом Украины “ О страхуваня “ вследствие 07.04.96 г.

Договор страхования ответственности заемщика для непогашение кредита заключается между страховой компанией ( страховщиком ) и фирмами-позичаьниками (страхователями ). Объектом страхования является видповидльнисть заемщика накануне банком, какой выдал кредит, для своевременное и полное полное погашение кредита, либо для погашение кредита, включая проценты для его пользование.

Страховыми случаями применительно этой форме страхования следующие :

Непогашение кредита заемщиком в сроки, обусловленные в кредитном соглашении.

Неуплата, либо несвоевременная уплата процентов для пользование кредитом

Банкруцтво заемщика.

Договор страхования ответственности заемщика заключается для основе письменного заявления страхователя, которое складывается два экземплярах. Одновременно с заявлением страховщик подает копию кредитного соглашения и справку о сроках погашения кредита.

Используя результаты анализа кредитоспособности и финансовой стойкости страхователя, экспертной оценки риска, а также для основе предоставленных страховщиком документов страховая лига высчитывает страховые платежи исходя из страховой суммы и установленных тарифных ставок. Нужно отметить, сколько тарифные ставки могут вар‘юватися в зависимости вследствие размера кредита, срока крединой соглашения, лимита ответственности страховщика применительно данному соглашению, положение в отрасли в которой работает страхователь, ступини кредитоспособности и финансовой стойкости страхователя, его репутации в прошлом, а также опыту сотрудничества страховой компании с данным клиентом .

Как обыкновенный тарифные ставки колеблются в пределах вследствие 1.5 древле 5 % вследствие страховой суммы . Документирование расчета тарифа, премии и других данних применительно страховому соглашению проводится в справке-расчете страховых платежей .ця справка содержит следующие положения :

Реквизиты страхователя

Реквизиты банка-кредитора

Общие весть о кредите ( сумма, срок пользования, дата погашения, итог которая подлежит погашению )

Лимит ответственности страховщика

Страховая сумма

Тариф

Сумма страховых платежей

Подписи руководителей страховщика и страхователя .

Страховые платежи должны замечаться оплаченные одновременно. Днем уплаты платежей вважаеться численность списания средств из счета страхователя. Как обыкновенный вследствие повидальнисть страховщика применительно данному виду страхования устанавливается в пределах 50 - 90 % вследствие суммы кредита. Ответственность которую для себя берет страховая лига зависит в перщу очередь вследствие ступини доверия к страхователю . Если страховщик неуверен в потому, сколько кредитное притяжение довольно выполнено страхователем, то она пытается брать для себя якомого меньшу обеспечение дабы зменьшення уровня выплат применительно данни соглашению. Страховая итог определяется кстати лииту страховщика вследствие подачи заявления . К заявлению воздерживаться прибавить кредитное соглашение, применительно которому состоялась неуплата, график уплаты и другие документы, которые относятся к договору кредитования и страхованию.

Страховая строй около получении заявления рееструе его и составляет выходка о непогашенняк кредиту. Акт складывается около участии представителя страхователя, представителя банка какой ведет непогашенный доверие и приглашенных экспертов .сума страхового видшкоування определяется выходя из суммы неуплаты и лимита ответственности страховщика.

Страховая лига оставляет для собой право для ответ в выплате страхового возмещения в случае нарушения страхувателем условий соглашения страхуванння, а в некоторых случаях и условий кредитного соглашения. Все споры, которые вытекают из соглашения страхования, решаются арбитражем либо судом. Нужно отметить, сколько страхование ответственности заемщика приобрело большее развитие в нашей стране чем страхование риска неповенрнення кредита (страхователем выступает банк ). Такая положение сложилась потому, сколько в начале 90-х годов ( образование страховой и банковской системы Украины ) банки не коритувалися страхованием кредитного риска вследствие его дороговизну, а выдавали ссуды “под заклад “ полиса о страховании ответственности заемщика.

В звязку с этим возникла дискуссия применительно поводу оценки правовой природы договора о страховании ответственности заемщика. В данных правоотношениях стали выделять характерные особенности поручительства (гарантии) и думать их к средствам выполнения зобовязань. Подобная теоретическая строение спровоцировала доход для практике случаев если страховщик расценивался как проручитель(гарант) и вовлекался в выходка кредитного соглашения в качестве субсидирующего видповидальника. Но это порочная мысль.

Страхование ответственности, как и ишни будущий страхования, не могут замечаться вмещенными в привычную систему видов обеспечения зобовязань и около всей внешней сходимости его возбраняется сличать с поручительством ( гарантией). Поручительство (гарантия) – это дополнительное к основному ( аксесорне) зобовязання. Без главного зобовязання залог ( гарантия) не может быть . Страхование вовек беспричинный договор. Он может вторить другие гражданско-правовые договоры, все задача его – не в обеспечении солидарности ответственности наряду из заемщиком, а лишь в обеспечении выплаты страхового возмещения около наступлении страховых случаев. Поэтому обязанность страхования ответственности заемщика – это лекарство минимизации кредитных рисков, а не лекарство обеспечения зобовязання применительно кредитному договору.

Основной проблемой, которая возникает около страховании ответственности заемщика есть недостаток законодательства. Да, страховая лига в большинстве случаев может отказать в выплате страховых сумм ( страхового возмещения ) для основании п.1 ст. 25 Закона Украины “ О страховании “ . В этой статье приказывать : основанием дабы отказа страховщика обманывать страховую выплату есть преднамеренные действия страхователя либо лица в интересах которой заключено притяжение страхования, которые направлены для наступление страхового случая.

Это дозволительно уме так, сколько страхователь (заемщик), действуя в условиях неопределенность для рынке и сознательно рискуя деньгами полученными для счет ссуду, осуществляет сознательные действия, которые направлены для наступление страхового случая. Выходом из подобной ситуации, если страховщик отказывается обманывать выплату возмещения применительно вишеназваних причинам, может замечаться лишь веление к суду либо арбитражу . Эти инстанции могут заграждать страховщика обманывать выплату вследствие признания действий страхователя такими, которые направлены для выходка гражданского долга либо защиты имущества, жизни, здоровья,чести, достоинства и деловой репутации . Однако сей путь в назначенный часе видимый непривлекательным вследствие большие сроки судебных процессов, большую их достоинство и несовершенный конструкция выполнения судебных решений.

Через вышеназванные факты страхования ответственности заемщика для Украине осуществляется как обыкновенный страховыми компаниями, сколько повя‘зани с банком, какой предоставляет доверие вследствие права собственности . Это беспричинно называемые кептивни страховые компании.

Фактически развитие кептивних страховых компаний это применительно моему мнению основная переспектива развитию страхования ответственности заемщика и кредитных рисков вообще. Сближения банкивького и страхового бизнеса предоставит помогать упростить процедуру вывода как страхового беспричинно и кредитного соглашения, а также действие выплаты страхового возмещения . Также совместив старание работников кредитных видилив банков и андерайтерив страховых компаний дозволительно довольно гораздо эффективнее обсчитывать, анализировать кредитные риски и разгадывать комиссия неестественный их приемлемости как дабы банка беспричинно и дабы страховой компании. Нужен ззначити, сколько страхование ответственности заемщика являются одним из найдийовиших средств обеспечения неперевности процесса супильного вираобництва вследствие минимизацию кредитного риска. Фактически эта нрав страхования защищает обе стороны кредитного процесса . Виплачуючи страховое выкуп заемщику (страхователю) страховая лига тем самым спасает его вследствие банкруцтва и предоставляет помогать оплатить долг банка. Но не надо соединяться для страховании как для единственном пути минимизации кредитного риска, как показала притяжение клиент наикратчайший метод защиты вследствие кредитного риска это комплексный . Его составляющими является : ипотека ноториальна обеспеченность договоров страхования и кредитования страхование кредита страхование предмета залога перестрахування договоров страхования в профессиональных перестраховательниц.

Выводы

Массовые банкруцтва и факты неплатежеспособности субъектов кредитования и соглашения страхования кредитных рисков для нынешний численность в большинстве случаев связаны с недооценкой моментов кредитного риска, с нецивилизованным подходом банков в начале развития рыночных отношений к своей кредитной политике, а страховщиков к политике принятия для себя кредитных рисков.

При рассмотрении заявки о страховании кредитного риска воздерживаться учитывать мельчайшие детали относительно потенциального клиента, если страховая лига может воздерживаться огромные потери . Аналитическим видилам страховых компаний воздерживаться безвыездно учитывать, анализировать внешний и всевозрастающий исконный опыт

Рассмотрев проблему определения и анализа кредитного риску в страховых компаниях я пришел к выводу, сколько она действительно состоит из трех частей : 1. Собрать как дозволительно большее мера довольно полной информации о потенциальном страхователе, которые желание предоставили помогать охарактеризовать его самого и его беспокойный из большего количества боков 2. Первичная исправление собранной информации, намерение первичных показателей все др.

3. Третья, и основная, применительно моему мнению проблема, это - нахождение высококвалифицированных специалистов с энциклопедическими знаниями во всех отраслях экономики, которые способны безвыездно разгадывать нетрадиционные задачи нетрадиционными методами .

Выделение третьей проблемы как главный основано для специфике кредитного риска, которая заключается в том, сколько для него торчком либо опосредствовано влияет большое мера экономических факторов и рисков, это выходка настолько неоднородно, сколько совместить его в один количественный показатель практически невозможно. Это способен исполнять лишь лицо с вышеназванными качествами для логическом, а иногда и для интуитивном уровне.

Дефицит именно таких специалистов в большинстве случаев был причиной необоснованных договоров страхования ответственности заемщика и неверного визначеня объему ответственности, какой для себя могли брать страховые компании, сколько в конечном случае приводило к значительным потерям либо банкруцтв страховщикам

Список использованной литературы

Биньков В.

Избавиться вследствие риска мочь застраховаться реально

Украина .бизнес 1996 № 20

Бирюков В.

Банковский страховийзахист вследствие разнообразных преступлений

Украина Бизнес 1997 № 9

Галицкий И.

Статистическая критика банкруцтва в классической модели риска

Финансовые услуги 1997 № 3

Едвардс Бы.

Руководство из кредитного менеджмента

М, Інфра-м 1996

Епифанов А.

Проблемы кредитования и оценки кредитоспособности клиентов банка

Банковское вертеться 1997 № 5

Коломейко В.

Пямятка дабы специалиста, какой выдает и страхует кредиты

Украина Бизнес 1997 № 15

Клапкив М.

Актуарий : дело и должность

Украина Бизнес 1997 № 7

Клапкив М.

Актуарий : дело и должность

Украина Бизнес 1997 № 8

Легков г.А.

Интеллектуальная экспертная наука управления кредитными рисками

БТ 1997 № 1

Меджибовска Н.

Определение кредитного риска для основе экспертных оценок

Банковское дело 1996 № 1

Мац А.

Профессия – актуарий

Бизнес информ 1997 № 9

Свистунов с.Я.

Пакеты технического анализа кредитного риска

Банковские технологии 1997 №1

Середюк А.

Страхование как лекарство минимизации кредитных рисков

ПГП.

1997 № 9